在全球芯片供應(yīng)緊張的大背景下，來(lái)自武漢光谷的光模塊公司聯(lián)特科技IPO獲得通過(guò)。

創(chuàng)業(yè)板上市委員會(huì)2022年第11次審議會(huì)議日前發(fā)布公告，審議結(jié)果顯示，武漢聯(lián)特科技股份有限公司(簡(jiǎn)稱聯(lián)特科技)首發(fā)符合發(fā)行條件、上市條件和信息披露要求。

這是今年過(guò)會(huì)的第63家IPO公司，也是湖北的第4家，此前，東田微、超卓航科、里得電科已先后順利過(guò)會(huì)。隨著聯(lián)特科技的IPO成功過(guò)會(huì)，湖北距離提出的“今年還要增加20家上市公司”目標(biāo)又進(jìn)一步。

盈利能力整體連年上升

聯(lián)特科技成立于2011年，十余年來(lái)專注于光通信收發(fā)模塊的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，在光電芯片集成、光器件和光模塊設(shè)計(jì)以及生產(chǎn)工藝方面掌握一系列關(guān)鍵技術(shù)，形成了較為完整的光模塊產(chǎn)業(yè)鏈。

據(jù)了解，聯(lián)特科技本次擬在深交所創(chuàng)業(yè)板上市，此次IPO擬公開(kāi)發(fā)行股票不超過(guò)1802萬(wàn)股，不低于發(fā)行后總股本的25%。本次發(fā)行全部為新股發(fā)行，原股東不公開(kāi)發(fā)售股份。聯(lián)特科技擬募集資金近6億元，用于高速光模塊及5G通信光模塊建設(shè)項(xiàng)目、聯(lián)特科技研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目、補(bǔ)充流動(dòng)資金項(xiàng)目。

目前，在云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)及人工智能等多種因素的驅(qū)動(dòng)下，以及國(guó)家數(shù)字化新基建戰(zhàn)略布局的推動(dòng)下，5G 和數(shù)據(jù)中心等產(chǎn)業(yè)得以快速發(fā)展。

公司表示，通過(guò)本次募投項(xiàng)目的實(shí)施，一方面將擴(kuò)大營(yíng)業(yè)規(guī)模，拓展產(chǎn)能，提高自動(dòng)化水平，另一方面將進(jìn)一步增強(qiáng)研發(fā)實(shí)力，加快新產(chǎn)品的產(chǎn)業(yè)化，保持公司產(chǎn)品的市場(chǎng)領(lǐng)先性，進(jìn)一步提升公司盈利能力。

受益于下游5G網(wǎng)絡(luò)和數(shù)據(jù)中心建設(shè)對(duì)光模塊需求持續(xù)增加，近年來(lái)聯(lián)特科技業(yè)績(jī)保持較好發(fā)展態(tài)勢(shì)。

招股書顯示，2018年-2020年，公司營(yíng)業(yè)收入分別為3.31億元、3.77億元和5.17億元;歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)分別為4809.56萬(wàn)元、5641.74萬(wàn)元和4315.42萬(wàn)元。

2021年度，聯(lián)特科技實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入6.98億元，同比增加34.98%;實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)1.06億元，同比增長(zhǎng)145.40%。

公司預(yù)計(jì)2022年一季度實(shí)現(xiàn)營(yíng)收1.7億元—1.87億元，同比增長(zhǎng)20.90%—33.00%;實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)2500萬(wàn)元-3000萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)67.94%—101.53%。

聯(lián)特科技表示，2021 年公司營(yíng)業(yè)收入及凈利潤(rùn)同比均顯著上升，主要系境外5G無(wú)線通信業(yè)務(wù)及數(shù)據(jù)中心建設(shè)等需求有所增長(zhǎng)，拉動(dòng)公司營(yíng)業(yè)收入水平大幅上升，2021年度公司波分復(fù)用光模塊產(chǎn)品銷售較多，公司在該產(chǎn)品上具有較好的優(yōu)勢(shì)地位，毛利率相對(duì)較高，同時(shí)，公司著力進(jìn)行成本優(yōu)化，逐步加大了高速率光模塊器件的自制比例，有效提升了毛利率。2022年一季度業(yè)績(jī)較2021年同期均有所增長(zhǎng)，其中，營(yíng)收增長(zhǎng)主要系隨著公司對(duì)于數(shù)通市場(chǎng)的開(kāi)拓，應(yīng)用于數(shù)通領(lǐng)域的高速率光模塊產(chǎn)品銷售上升。

經(jīng)過(guò)十年的快速發(fā)展，聯(lián)特科技已躋身中國(guó)主流光模塊制造商之一，在細(xì)分市場(chǎng)波分復(fù)用光模塊領(lǐng)域的市場(chǎng)份額處于行業(yè)領(lǐng)先地位。2013年至今，公司持續(xù)被認(rèn)定為高新技術(shù)企業(yè)、光谷“瞪羚企業(yè)”、湖北省專精特新“小巨人”企業(yè)等。

招股說(shuō)明書指出，光模塊是光通信領(lǐng)域的核心部件，是新基建、信息網(wǎng)絡(luò)建設(shè)的重要配套設(shè)備和升級(jí)基礎(chǔ)，其所在行業(yè)有望迎來(lái)“黃金發(fā)展期”。作為一家專業(yè)從事研發(fā)、生產(chǎn)和銷售光模塊的企業(yè)，聯(lián)特科技將抓住行業(yè)發(fā)展契機(jī)，爭(zhēng)取在2025年前發(fā)展成為光模塊行業(yè)全球領(lǐng)先的供應(yīng)商之一。

光模塊業(yè)務(wù)收入占比超九成

隨著新一代信息技術(shù)的加速演進(jìn)及應(yīng)用，全球數(shù)據(jù)流量將呈爆發(fā)增長(zhǎng)趨勢(shì)，網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施升級(jí)換代需求擴(kuò)張，光通信行業(yè)具備巨大的增長(zhǎng)潛力。

自成立以來(lái)，聯(lián)特科技專注于光通信模塊的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，公司產(chǎn)品是數(shù)據(jù)中心和 5G 通信應(yīng)用領(lǐng)域的上游關(guān)鍵部件，也是我國(guó)新一代戰(zhàn)略性信息技術(shù)產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)建設(shè)的重要支撐，公司所處行業(yè)符合國(guó)家發(fā)展戰(zhàn)略和政策導(dǎo)向。

經(jīng)過(guò)多年研發(fā)經(jīng)驗(yàn)積累，聯(lián)特科技在光模塊產(chǎn)品和光通信器件的研發(fā)、生產(chǎn)等各環(huán)節(jié)形成了一系列關(guān)鍵技術(shù)和發(fā)明專利。截至招股說(shuō)明書簽署日，聯(lián)特科技擁有境內(nèi)外授權(quán)專利共計(jì) 102 項(xiàng)，包括境內(nèi)授權(quán)專利 98 項(xiàng)，其中發(fā)明專利 17 項(xiàng)，實(shí)用新型專利 75 項(xiàng)，外觀設(shè)計(jì)專利 6 項(xiàng);境外授權(quán)發(fā)明專利 4 項(xiàng)。此外，公司擁有計(jì)算機(jī)軟件著作權(quán) 6 項(xiàng)。

此外，2018年至2020年，聯(lián)特科技主營(yíng)業(yè)務(wù)收入分別為 3.3億元、3.76億元、5.15億元，占營(yíng)業(yè)收入的比重均超過(guò)99%，近三年?duì)I業(yè)收入復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到24.99%，呈現(xiàn)持續(xù)、快速、穩(wěn)定的增長(zhǎng)趨勢(shì)。

根據(jù)招股書，2018年至2021年上半年，聯(lián)特科技主營(yíng)業(yè)務(wù)收入包括光模塊生產(chǎn)銷售及光模塊受托加工服務(wù)，其中光模塊生產(chǎn)銷售金額分別為 3.3億元、3.71億元、4.89億元、3億元，呈逐年上升的趨勢(shì)，占各期主營(yíng)業(yè)務(wù)收入比重分別為100.00%、98.77%、94.97%和 97.31%，是公司最主要的業(yè)務(wù)類型。

目前，聯(lián)特科技研發(fā)生產(chǎn)的不同型號(hào)光模塊產(chǎn)品累計(jì)超過(guò)1000種，產(chǎn)品的技術(shù)指標(biāo)涵蓋了多種標(biāo)準(zhǔn)的傳輸速率、傳輸距離、工作波長(zhǎng)等，適用于電信傳輸、無(wú)線通信、光纖接入、數(shù)據(jù)中心、光纖通道等多種應(yīng)用場(chǎng)景，服務(wù)客戶包括NOKIA、、IPG、中興通訊、烽火通信等國(guó)內(nèi)外知名企業(yè)。

值得一提的是，聯(lián)特科技產(chǎn)品以海外銷售為主，主要銷往美國(guó)、歐洲等國(guó)家和地區(qū)。2018年至2021年上半年，公司產(chǎn)品出口銷售收入分別為2.81億元、3.48億元、4.16億元和2.80億元，占同期營(yíng)業(yè)收入的比例分別為 84.83%、92.34%、80.49%和 90.27%，預(yù)計(jì)未來(lái)若干年內(nèi)公司外銷收入金額及占營(yíng)業(yè)收入比例仍會(huì)較高。

但聯(lián)特科技也在有意開(kāi)拓境內(nèi)市場(chǎng)。2018年—2020年，公司內(nèi)銷收入金額占營(yíng)業(yè)收入比例，已從15.17%上升至19.51%。

聯(lián)特科技表示，未來(lái)還將加強(qiáng)與國(guó)內(nèi)外主流電信設(shè)備制造商、數(shù)據(jù)通信設(shè)備商和互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)提供商客戶的合作，力爭(zhēng)成為電信中長(zhǎng)距傳輸領(lǐng)域、5G 中回傳、數(shù)據(jù)中心互聯(lián)領(lǐng)域的核心供應(yīng)商。